Różnica między analizą podstawową i techniczną

Analiza fundamentalna Studiuj wszystkie te czynniki, które mają wpływ na cenę akcji Spółki w przyszłości, takie jak sprawozdanie finansowe, proces zarządzania, przemysł itp. Analizuje wewnętrzną wartość firmy w celu ustalenia, czy akcje są niedostatecznie wycenione lub zawyżone. Z drugiej strony, Analiza techniczna Wykorzystuje poprzednie wykresy, wzorce i trendy, aby prognozować ruchy cen podmiotu w nadchodzącym czasie.

Ceny akcji zmieniają się co minutę, więc każdy inwestor chce poznać przyszłe trendy cenowe akcji spółki, aby racjonalnie podejmować decyzje inwestycyjne. W tym celu analiza fundamentalna i analiza techniczna są wykorzystywane do badań i prognozowania trendu cenowego akcji w przyszłości.

Treść: Analiza fundamentalna kontra techniczna

1. Wykres porównania
2. Definicja
3. Kluczowe różnice
4. Wniosek

Wykres porównania

Definicja podstawowej analizy

Analiza podstawowa odnosi się do szczegółowego badania podstawowych czynników, które wpływają na interes gospodarki, przemysłu i firmy. Ma to na celu ocenę rzeczywistej wartości wewnętrznej udziału, mierząc czynniki ekonomiczne, finansowe i inne (zarówno jakościowe, jak i ilościowe) w celu zidentyfikowania możliwości, w których wartość udziału różni się od obecnej ceny rynkowej.

Fundamentalna analiza ocenia wszystkie czynniki, które mogą wpływać na wartość bezpieczeństwa (w tym czynniki makroekonomiczne i czynniki specyficzne dla organizacji), zwane podstawami, które są niczym innym jak sprawozdaniem finansowym, zarządzaniem, konkurencją, koncepcją biznesową itp. Ma na celu analizę gospodarki jako całości, branży, do której należy, środowisko biznesowe i sama firma. Opiera się na założeniu, że istnieje pewne opóźnienie w wpływie na ceny akcji przez te podstawy. Tak więc w krótkim okresie ceny akcji nie pasują do jego wartości, ale na dłuższą metę dostosowuje się. Jest to trójfazowa analiza:

• Gospodarka: Aby przeanalizować ogólny status ekonomiczny i stan kraju. Jest to analizowane za pomocą wskaźników ekonomicznych.
• Przemysł: Aby określić perspektywy różnych klasyfikacji branży, przy pomocy analizy konkurencyjnej branż i analizy cyklu życia branżowego.
• Firma: Aby ustalić cechy finansowe i niefinansowe firmy, aby dowiedzieć się, czy kupić, sprzedać czy posiadać akcje spółki. W tym celu analizowane są sprzedaż, rentowność, EPS, wraz z zarządzaniem, wizerunkiem korporacyjnym i jakością produktu.

Definicja analizy technicznej

Analiza techniczna jest wykorzystywana do prognozowania ceny akcji, która mówi, że cena udziału spółki opiera się na interakcji sił popytu i podaży, działającej na rynku. Służy do prognozowania przyszłej ceny rynkowej akcji, zgodnie z wcześniejszymi statystykami wyników akcji. W tym celu przede wszystkim zmiany ceny akcji są ustalane, aby wiedzieć, jak cena zmieni się w przyszłości.

Cena, po której kupujący i sprzedawca akcji decyduje się na rozwiązanie umowy, jest jedną z takich wartości, która łączy, waży i wyraża wszystkie czynniki, i jest jedyną wartością, która ma znaczenie. Innymi słowy, analiza techniczna daje wyraźny i kompleksowy obraz przyczyny zmian cen bezpieczeństwa. Opiera się na założeniu, że cena akcji porusza się w trendach, tj.mi. w górę lub w dół, polegając na postawie, psychologii i emocjach handlowców.

Narzędzia używane do analizy technicznej

• Ceny: Zmiana ceny papierów wartościowych jest reprezentowana w zmianie postawy inwestora oraz popytu i podaży papierów wartościowych.
• Czas: Stopień ruchu cenowego jest funkcją czasu, tj.mi. Czas potrzebny na odwrócenie trendu określi zmianę ceny.
• Tom: Wielkość zmian cen można zobaczyć w objętości transakcji, która charakteryzuje zmianę. Załóżmy, że nastąpi zmiana ceny akcji, ale istnieje niewielka zmiana wolumenu transakcji, wówczas można powiedzieć, że zmiana nie jest bardzo potężna.
• Szerokość: Jakość zmian ceny jest oceniana przez ustalenie, czy zmiana trendu jest rozproszona w wielu branżach, czy jest specyficzna tylko dla kilku papierów wartościowych. Odzwierciedla stopień, w jakim na rynku miały miejsce zmiany w cenie papierów wartościowych zgodnie z ogólnym trendem.

Kluczowe różnice między analizą podstawową i techniczną

Różnica między analizą podstawową a analizą techniczną można wyraźnie wyciągnąć z następujących podstaw:

1. Analiza fundamentalna jest metodą badania bezpieczeństwa w celu zidentyfikowania jej wartości wewnętrznej dla długoterminowych możliwości inwestycyjnych. Analiza techniczna jest metodą oceny i prognozowania ceny bezpieczeństwa w przyszłości, na podstawie ruchu cenowego i wielkości transakcji. Określa, co zapas zrobi w przyszłości.
2. W analizie fundamentalnej dłuższe okresy są wykorzystywane do analizy akcji w porównaniu z analizą techniczną. Stąd podstawowa analiza jest stosowana przez tych inwestorów, którzy chcą inwestować w akcje, których wartość wzrośnie za kilka lat. Przeciwnie, analiza techniczna jest stosowana, gdy handel jest tylko na krótkoterminowy.
3. Różnica czasu między dwiema analizami ma miejsce nie tylko w ich podejściu, ale także w ich celu, w której analiza techniczna dotyczy handlu, analiza fundamentalna o inwestycji. Ponieważ większość inwestorów wykorzystuje podstawową analizę do zakupu lub przechowywania akcji spółki, podczas gdy handlowcy polegają na analizie technicznej, aby osiągnąć krótkoterminowe zyski.
4. Podczas gdy analiza fundamentalna ma na celu ustalenie prawdziwej wartości wewnętrznej akcji, analiza techniczna jest wykorzystywana do zidentyfikowania właściwego czasu na wejście lub wyjście z rynku.
5. W podstawowej analizie podejmowanie decyzji opiera się na dostępnych informacji i ocenianych statystykach. Przeciwnie, w analizie technicznej podejmowanie decyzji opiera się na trendach rynkowych i cenie akcji.
6. W analizie fundamentalnej rozważane są zarówno przeszłe, jak i obecne dane, podczas gdy w analizie technicznej rozważane są tylko przeszłe dane.
7. Analiza fundamentalna opiera się na sprawozdaniach finansowych, podczas gdy analiza techniczna opiera się na wykresach z ruchami cenowymi.
8. W analizie fundamentalnej wartości wewnętrznej akcji można ustalić, analizując rachunek zysków i strat, bilans, rachunek przepływów pieniężnych, marża zysku, zwrot z kapitału, wskaźnik ceny do zysków itp. Jednak analitycy techniczni polegają na wzorcach wykresów (takich jak wzorce kontynuacji i wzorce odwrotne), działania cenowe, wskaźnik techniczny, opór i wsparcie, w celu analizy przyszłych trendów cenowych. Tutaj opór jest punktem, w którym inwestor jest zdania, że ​​cena nie wzrośnie dalej i jest gotowa do sprzedaży, a wsparcie jest punktem, w którym inwestor jest zdania, że ​​cena nie spadnie dalej i jest gotowa kupić.
9. W podstawowej analizie przyszłej ceny bezpieczeństwa decyduje się na przeszłe i obecne wyniki i rentowność firmy. W przeciwieństwie do analizy technicznej przyszłe ceny są na podstawie wykresów i wskaźników.
10. Analiza fundamentalna odbywa się przez długoterminowego handlowca, podczas gdy analiza techniczna odbywa się przez Trader i krótkoterminowy handlowiec.

Wniosek

W podstawowej analizie akcje są kupowane przez inwestora, gdy cena rynkowa akcji jest niższa niż wartość wewnętrzna akcji. W porównaniu z analizą techniczną akcje są kupowane przez handlowców, gdy oczekują, że można je sprzedać po stosunkowo wyższej cenie.